Stabilność czy wahania? Co dzieje się z globalnymi cenami nabiału? [256 Wydanie Biuletynu DAIRY]

Witamy Partnerów!

Witamy ponownie w naszym biuletynie!

Rynek nabiału pozostaje niestabilny – odtłuszczone mleko w proszku (SMP) utrzymuje stabilne ceny pomimo niewielkich korekt, ceny sera pozostają na stałym poziomie, a rynek masła wykazuje oznaki osłabienia w związku ze wzrostem sezonowej produkcji mleka. Izolat białka serwatkowego (WPI) kontynuuje rekordowe wzrosty, podczas gdy ceny śmietany wykazują zróżnicowane ruchy w zależności od regionu.

Tymczasem duży przetarg w Algierii może wpłynąć na ceny SMP i pełnego mleka w proszku (WMP), a współpraca Brazylii z Francją ma na celu przekształcenie sektora serowego. W obliczu zmieniającego się popytu i wahań produkcji, czy rynek ustabilizuje się, czy czekają go dalsze turbulencje?

Przyjrzyjmy się, co ostatnio dzieje się na rynku mleczarskim!

Mleko w proszku

Europejski rynek odtłuszczonego mleka w proszku (SMP) pozostaje stabilny – ceny SMP klasy spożywczej oscylują wokół 2500-2550 EUR/MT, odnotowując niewielką korektę w dół w porównaniu do poprzednich tygodni. Świeży produkt utrzymuje cenę 2550 EUR/MT, natomiast starsze partie są dostępne nieco taniej. Podaż pozostaje ograniczona, co wspiera stabilność cen.

SMP klasy paszowej w sprzedaży hurtowej utrzymuje się na poziomie 2450 EUR/MT, a potwierdzone transakcje na Q1 i Q2 zawierane są na poziomie 2500 EUR/MT DAP NL lub wyżej. Wraz ze wzrostem sezonowych wolumenów mleka uczestnicy rynku uważnie obserwują potencjalne zmiany w podaży, które mogą wpłynąć na ceny w kolejnych miesiącach.

Algieria, za pośrednictwem rządowego O.N.I.L, ponownie weszła na rynek z przetargiem na SMP i WMP na dostawy między majem a sierpniem. Negocjacje trwają, a ich wynik może wpłynąć na sentyment rynkowy i ceny w nadchodzących miesiącach.

Sery

Rynek serów w Europie pozostaje stabilny z utrzymującymi się cenami. Gouda i edam pozostają bez zmian, odpowiednio na poziomie 4400 EUR/MT i 4300 EUR/MT. Ceny cagliaty i mozzarelli również pozostają na zeszłotygodniowych poziomach.

Ceny cheddara utrzymują się na poziomie 4900-5000 EUR/MT, a producenci aktywnie zawierają kontrakty na Q2. Jednak kupujący wykazują ostrożność w podejmowaniu wcześniejszych zobowiązań, spodziewając się możliwego osłabienia cen w związku z rosnącą podażą mleka. Pomimo silnego popytu, producenci serów monitorują ceny tłuszczu mlecznego – dalsze spadki mogłyby wpłynąć na rentowność produkcji sera.

Tłuszcze

Ceny masła w Europie nieznacznie osłabły, spadając do 7200 EUR/MT z wcześniejszych 7350 EUR/MT. W kontraktach na Q2 odnotowano oferty na poziomie 6750-6900 EUR/MT, co odzwierciedla korektę w dół w związku z rosnącą sezonową produkcją mleka. Dostawy na luty-marzec realizowane są w przedziale 7050-7200 EUR/MT, zgodnie z ofertami z Niemiec, Holandii i Belgii. W Polsce obserwowano oferty poniżej 6900 EUR/MT dla dostaw natychmiastowych.

Ceny bezwodnego tłuszczu mlecznego (AMF) w zeszłym tygodniu spadły w Polsce i Europie Zachodniej, a oferty wynosiły 8500-8700 EUR/MT, w zależności od producenta. Dostępność pozostaje wysoka, co zapewnia stabilność podaży. Uczestnicy rynku monitorują, czy trend spadkowy utrzyma się w kolejnych tygodniach.

Płyny

Rynek śmietany wykazuje oznaki korekty w górę – śmietana pochodzenia niemieckiego notowana jest w przedziale 8100-8200 EUR/MT FCA Niemcy. Sezonowa podaż mleka wzrasta, choć jej wpływ na dostępność śmietany jest stopniowy. W Polsce ceny śmietany spadły w zeszłym tygodniu, odzwierciedlając lokalne dostosowania rynkowe.

Ceny skoncentrowanego mleka odtłuszczonego (SMC) wzrosły – niemieckie produkty notowane są w przedziale 2100-2200 EUR/MT FCA Niemcy. Sezonowe wzrosty produkcji mleka mogą wpłynąć na dalsze wahania cen.

Rynek mleka pozostaje stabilny, a ceny mleka spot wykazują minimalne wahania. Produkcja mleka zaczyna sezonowo rosnąć, ale wypłaty dla producentów nieznacznie się obniżają, co rynek obserwuje pod kątem wpływu na ceny nabiału.

Serwatka w proszku

Rynek serwatki w proszku w Europie pozostaje stabilny – SWP klasy spożywczej utrzymuje się na poziomie 1100 EUR/MT, a SWP paszowa w zakresie 910-950 EUR/MT. Serwatka paszowa w hurcie DAP NL notowana jest na poziomie 925-950 EUR/MT dla Q1 i Q2. Słodka serwatka w koncentracie wykazała wzrost, handlowana obecnie w przedziale 750-800 EUR/MT FCA.

Produkcja sera ma wzrosnąć w Q2, co może wpłynąć na spadek cen serwatki, wywierając presję na SWP w nadchodzących miesiącach.

Tymczasem WPC80 instant pozostaje na poziomie około 11000 EUR/MT, odzwierciedlając stabilny popyt i ograniczoną dostępność. Rynek izolatu białka serwatkowego (WPI) pozostaje wyjątkowo napięty – ceny osiągnęły 21000 EUR/MT, a popyt przewyższa podaż.

Co jeszcze?

Oceania

Australijscy hodowcy bydła mlecznego zmagają się w tym sezonie z niższymi cenami skupu mleka, pomimo znacznego wzrostu światowych cen mleka o 17% od połowy 2024 roku. Średnia południowa cena skupu mleka wynosi obecnie 8,20 USD za kilogram suchej masy mlecznej – o 14% mniej niż w ubiegłym roku – podczas gdy nowozelandzka Fonterra zareagowała bardziej agresywnie, podnosząc prognozę wypłat o 25%. Chociaż niektórzy australijscy przetwórcy, w tym Fonterra, Bega i Saputo, wprowadzili niewielkie podwyżki cen o 15 centów za kilogram, inne pozostają w stagnacji, pozostawiając wielu rolników zmagających się z presją finansową.

Analitycy branżowi przewidują potencjalne zmniejszenie luki cenowej do połowy 2025 r. wraz ze wzrostem globalnej podaży, zmuszając lokalnych przetwórców do ponownej oceny swoich strategii cenowych. Jednak przy powolnej reakcji ze strony kluczowych graczy rynkowych, australijscy producenci mleka nadal borykają się z trudnościami ekonomicznymi, mając nadzieję na bardziej terminowe i znaczące korekty cen w nadchodzących miesiącach.

Europe

Irlandzcy hodowcy bydła mlecznego musieli zmierzyć się z trudnym początkiem 2024 r., a produkcja mleka spadła o prawie 18% w styczniu z powodu złej pogody wpływającej na wzrost trawy i wydajność stada. Spadek był kontynuowany wiosną, a kwietniowa produkcja spadła o 7,5%, co oznacza, że po raz pierwszy od lat produkcja w szczycie sezonu spadła poniżej 1 miliona ton. Rosnące koszty nakładów i niestabilność rynku wywarły dodatkową presję na sektor.

Jednak wydłużony sezon wypasu późnym latem doprowadził do silnego ożywienia. Do października produkcja wzrosła o 14,8%, a w ostatnich dwóch miesiącach produkcja wzrosła o ponad 30% rok do roku. To późne odbicie sprawiło, że całkowita roczna produkcja mleka wyniosła 8,43 mld litrów, zaledwie 0,4% poniżej poziomów z 2023 roku. Pomimo wczesnych niepowodzeń, Irlandia utrzymała silny eksport produktów mlecznych, wysyłając 1,6 miliona ton o wartości 6,3 miliarda euro.

Ameryka Południowa

W styczniu odbyły się warsztaty z udziałem przedstawicieli Sekretariatu Rolnictwa (SAA), producentów oraz francuskich ekspertów, takich jak profesor Maxence Virelaude. Podczas spotkania omówiono plan utworzenia od 5 do 10 szkół serowarskich w Brazylii, z naciskiem na dostosowanie programów do specyfiki regionalnej i higieny produkcji. 

Stan São Paulo, będący największym konsumentem sera w Brazylii, posiada ponad 5 000 producentów tego wyrobu. Daniel Gomes, dyrektor generalny Paulista Agency for Agribusiness Technology (APTA), podkreślił, że partnerstwo z ambasadą Francji oraz sektorem prywatnym przyczyni się do zwiększenia różnorodności i jakości lokalnej produkcji serów. Plan zakłada utworzenie pięciu ośrodków szkoleniowych w publicznych placówkach w miastach takich jak Pindamonhangaba, Santa Cruz do Rio Pardo, Cerqueira César, Presidente Prudente i Campinas, z możliwością rozszerzenia projektu na kolejne regiony we współpracy z sektorem prywatnym.