Rynek białka serwatkowego szybuje w górę – niedobór WPC80 i WPI napędza wzrost cen [260 Wydanie Biuletynu DAIRY]

Witamy Partnerów!

Witamy ponownie w naszym biuletynie!

Przyjrzyjmy się, co ostatnio dzieje się na rynku mleczarskim!

Mleko w proszku

Ceny SMP w Europie spadły do 2400-2450 EUR/MT, napędzane rosnącą dostępnością produktu i ograniczonym popytem eksportowym. Wzrasta również liczba starszych partii produktów w ofercie, co wywiera dalszą presję na ceny. Pogarszające się warunki walutowe (osłabienie USD) osłabiają konkurencyjność europejskiego SMP na rynkach światowych, co zmniejsza zainteresowanie importerów.

W sektorze paszowym SMP również tanieje – ceny na dostawy w II kwartale w systemie DAP NL spadły poniżej 2400 EUR/MT, przy stabilnych cenach odtłuszczonego koncentratu mleka (SMC), oscylujących obecnie wokół 2100 EUR/MT.

WMP w Europie utrzymuje się na stałym poziomie 4400 EUR/MT, wspierany przez rosnącą wycenę tłuszczu mlecznego. Rosnące ceny masła wywierają presję na wzrost cen WMP. Popyt utrzymuje się na przyzwoitym poziomie, a ograniczona dostępność mleka w UE nie pozwala na znaczący wzrost produkcji.

Sery

W ostatnich dniach wzrosły ceny zarówno sera gouda, jak i mozzarella. Ich rosnąca wartość wynika z intensywnego popytu na rynku i ograniczonej podaży surowców mleczarskich. Dodatkowo część kupujących była zmuszona do szybkiego zakupu partii na drugi kwartał, co zwiększyło presję na wzrost cen.

Z kolei ceny serów cheddar i emmental pozostają stabilne, ale rynek tych serów nadal wykazuje tendencję wzrostową, zwłaszcza w obliczu ograniczonej dostępności mleka i utrzymującego się wysokiego popytu w Europie Zachodniej.

Tłuszcze

Ceny masła w Europie gwałtownie wzrosły w ostatnich tygodniach i obecnie osiągają poziom 7430-7600 EUR/MT. Powodem tego jest silny popyt na rynku spot, ograniczone zapasy i niska podaż śmietany. Wiele podmiotów zostało zmuszonych do nadrobienia brakujących wolumenów za marzec i kwiecień, co spowodowało presję zakupową. Śmietana jest sprzedawana po prawie 9000 EUR/MT – najwyżej w tym roku.

Wysokie ceny masła i śmietany prawdopodobnie utrzymają się, zwłaszcza przy niskiej podaży mleka w UE i niepewności związanej z pryszczycą na Węgrzech, która może mieć dalszy wpływ na produkcję regionalną.

Ceny bezwodnego tłuszczu mlecznego (AMF) w Europie wzrosły powyżej 9000 EUR/MT, odzwierciedlając tendencję wzrostową całego kompleksu tłuszczów mlecznych. Silny popyt międzynarodowy, zwłaszcza ze strony rynków azjatyckich i latynoamerykańskich, napędza ten wzrost. Premia cenowa dla AMF odzwierciedla utrzymujące się ograniczenie podaży śmietany i duże globalne zainteresowanie produktami z tłuszczu mlecznego. W rezultacie AMF nadal jest sprzedawany na historycznie wysokich poziomach, bez bezpośrednich oznak ulgi po stronie podaży.

Płyny

Ceny śmietany dynamicznie reaguje na sytuację masła – obecne ceny w Niemczech i Polsce sięgają 9000 EUR/MT. Przy ograniczonej dostępności i wysokich kosztach surowca ceny prawdopodobnie utrzymają się na wysokim poziomie, zwłaszcza że produkcja mleka w UE nadal nie wzrosła znacząco pomimo rozpoczęcia sezonu.

Spotowe ceny mleka pozostają stabilne na wysokich poziomach w całej Europie. Podczas gdy produkcja mleka stopniowo wzrasta wraz z nadejściem wiosennego spłukiwania, wzrost pozostaje poniżej oczekiwań. Ta wolniejsza produkcja, w połączeniu z silnym popytem, utrzymuje napiętą podaż i utrzymuje presję na wzrost cen mleka surowego.

Ceny skoncentrowanego mleka odtłuszczonego (SMC) w Europie nieznacznie zmiękły, handlując między 2050-2150 EUR/MT FCA Niemcy. Niższy popyt i niedawne oferty hurtowe od dużych sprzedawców – szczególnie po wstrzymaniu produkcji w niektórych zakładach proszkowych – zwiększyły presję na spadek. Ten spadek cen SMC przyczynia się do ogólnego obniżenia kosztów produkcji OMP, wpływając na szerszy rynek mleka w proszku. W przypadku dostaw w drugim kwartale w DAP NL ceny utrzymują się poniżej 2400 EUR/MT.

Serwatka w proszku

Ceny słodkiej serwatki w proszku (SWP) do zastosowań spożywczych w Europie utrzymują się na stabilnym poziomie 1100 EUR/MT, wspierane przez wysokie koszty nakładów i ograniczoną dostępność płynnej serwatki. Silna produkcja WPC 80 i WPI nadal absorbuje surowiec, utrzymując rynek na stabilnym poziomie pomimo słabnących cen w USA. Ceny SWP klasy paszowej w II kwartale kształtują się na poziomie 900-920 EUR/MT (DAP NL), a rynek europejski jest obecnie zrównoważony, choć presja ze strony spadających cen w USA i zmian walutowych może podważyć konkurencyjność eksportu.

Ceny WPC80 Instant ponownie wzrosły, osiągając 11500 EUR/MT, napędzane utrzymującym się globalnym popytem i ograniczoną dostępnością. Wielu producentów sprzedało już większość wolumenów z II kwartału, podczas gdy kupujący wciąż poszukują podaży, co podsyca napięcie na rynku. Niższa produkcja w Stanach Zjednoczonych, która w styczniu spadła o 7,5% rok do roku, zwiększa globalne napięcie, ponieważ producenci koncentrują się na bardziej opłacalnym WPI. Oczekuje się dalszego wzrostu cen w miarę powiększania się luki popytowo-podażowej.

WPI pozostaje wyjątkowo stabilny na poziomie 23000-23500 EUR/MT w Europie, a globalny popyt znacznie przewyższa podaż. Pomimo wzrostu produkcji w USA o 19,9%, dostępność pozostaje niewystarczająca. Chińska 10-procentowa taryfa importowa na amerykańskie WPI prawdopodobnie utrzyma amerykański produkt z dyskontem w stosunku do europejskiego WPI, ale przy wyższych cenach w UE różnica ta wynika bardziej z siły Europy niż słabości USA. Perspektywy rynkowe pozostają napięte i nie oczekuje się natychmiastowej poprawy.

News

Global

Globalna produkcja mleka w 2025 roku ma wzrosnąć zaledwie o 0,8% w głównych regionach eksportowych, jak UE, USA czy Nowa Zelandia – podaje Rabobank. Słaby wzrost wynika m.in. ze spadku produkcji w Chinach i niepewności w handlu międzynarodowym i z powodu możliwych zmian taryf w USA. Mimo to eksport sera z USA bije rekordy, a Australia notuje niewielki wzrost produkcji i dobre prognozy na przyszłość. Rynek pozostaje dynamiczny i podatny na zmiany geopolityczne.

Europa

Po trzech miesiącach od wykrycia ogniska pryszczycy w Brandenburgii, Światowa Organizacja Zdrowia Zwierząt (WOAH) oficjalnie uznała, że Niemcy odzyskały status kraju wolnego od tej choroby. Ograniczenia dotyczą już tylko niewielkiej strefy wokół pierwotnego ogniska.

Minister rolnictwa Cem Özdemir podkreślił, że decyzja WOAH to kluczowy krok w kierunku zniesienia zakazów eksportowych na niemieckie mięso i produkty mleczne. Jednakże odbudowa eksportu może być wyzwaniem, ponieważ niektóre kraje, takie jak Korea Południowa czy Wielka Brytania, mogą wymagać dodatkowych okresów oczekiwania przed ponownym otwarciem swoich rynków na niemieckie produkty.

Europa

Ukraińska produkcja mleka do 2033 roku ma spaść aż o 1,5 mln ton – z 7,4 do 5,9 mln ton, mimo wzrostu wydajności krów z 5,7 do 6,4 tony rocznie. Spadek ten wynika głównie z planowanej redukcji pogłowia o 31%. Kryzys pogłębia malejący popyt krajowy (Ukraina straciła ok. 10 mln mieszkańców od początku wojny), opóźnienia w płatnościach od sieci handlowych i problemy z dostawami prądu, które destabilizują branżę.

Ameryka Północna

Relacje handlowe między Unią Europejską a Stanami Zjednoczonymi ponownie stają pod znakiem zapytania z powodu planowanych przez USA nowych ceł na produkty rolno-spożywcze. Stany Zjednoczone są drugim co do wielkości rynkiem dla unijnego eksportu tych produktów, który w 2023 roku osiągnął wartość 228,6 mld euro, z nadwyżką handlową wynoszącą 70,1 mld euro.

Wprowadzenie dodatkowych ceł może znacząco wpłynąć na konkurencyjność europejskich produktów mleczarskich na rynku amerykańskim, prowadząc do spadku eksportu i potencjalnych strat dla producentów z UE. W obliczu tych wyzwań unijne organizacje rolnicze muszą opracować wspólną strategię, aby zminimalizować negatywne skutki i chronić interesy europejskiego sektora rolno-spożywczego.