El mercado lácteo europeo: los quesos, la leche desnatada en polvo y la nata se ven favorecidos por la escasa disponibilidad de leche [N.º 316 del boletín Foodcom DAIRY]

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A principios de septiembre, los distintos segmentos del mercado lácteo europeo evolucionan en direcciones diferentes. La escasa disponibilidad de leche sigue favoreciendo a los quesos, la leche desnatada en polvo (SMP) y la nata, mientras que la mantequilla sigue sometida a la presión de los elevados niveles de existencias, a pesar de los buenos precios de la nata.

En el mercado de las proteínas, la situación es más variada. El MPC85 mantiene la posición más sólida, y la reformulación está llevando a los compradores a buscar alternativas al WPC80.

Leche en polvo

La leche entera en polvo (WMP) se ofrece en un rango de 3700-3800 EUR/MT. Los precios siguen respaldados, ya que la leche entera en polvo compite por los mismos componentes lácteos con la mantequilla y la leche desnatada en polvo. Cuando la producción de otros productos resulta más rentable, se limita la disponibilidad de leche entera en polvo. El mercado se mantiene estable o ligeramente alcista.

La leche desnatada en polvo (SMP) para uso alimentario cuesta entre 3.050 y 3.200 EUR/MT, mientras que la destinada a piensos se sitúa entre 3.000 y 3.100 EUR/MT. La SMP se ha fortalecido de nuevo. La menor disponibilidad de leche, los precios más elevados del concentrado de leche desnatada y el hecho de que una mayor parte de los ingredientes se destine a la producción de MPC y otras proteínas lácteas limitan los volúmenes disponibles para la producción de polvos. En algunos casos, el material destinado a piensos se ofrece a un precio superior al de la calidad alimentaria. La demanda sigue siendo activa, ya que la leche desnatada en polvo (SMP) sigue ofreciendo una buena relación calidad-precio en comparación con otros ingredientes proteicos.

Queso

El Gouda se ofrece en un rango de 3350-3450 EUR/MT, mientras que el Edam cuesta entre 3200 y 3300 EUR/MT. El mercado europeo de quesos sigue respaldado por la escasa disponibilidad de leche y una demanda activa. En el caso del Gouda, la menor recogida de leche se traduce en una reducción de la producción. El comercio del Edam es más tranquilo, aunque también en este caso la oferta limitada de leche reduce la disponibilidad del producto.

La mozzarella sigue siendo uno de los segmentos más fuertes del mercado del queso y se ofrece en un rango de 3 650-3 700 EUR/MT. Los volúmenes disponibles son limitados y la demanda sigue respaldando los precios.

El queso cheddar cuesta entre 3 450 y 3 650 EUR/MT. La producción en Europa se está ralentizando debido a la reducción estacional de la disponibilidad de leche, y el aumento de los precios de la leche al contado incrementa los costes. La competencia internacional limita el potencial de nuevas subidas, aunque la demanda se mantiene en un buen nivel.

El Emmental destinado a rallado se ofrece en un rango de 3.450-3.550 EUR/MT, con diferencias de precio que dependen de las especificaciones. La menor producción estacional y la menor disponibilidad de leche barata limitan la posibilidad de aumentar la producción.

En el cuarto trimestre, las cotizaciones ya son más altas que en el mercado al contado. El Gouda se ofrece en un rango de 3 500-3 750 EUR/MT, y el cheddar en masa de queso, de 3 550-3 750 EUR/MT. La demanda se mantiene activa para esta época del año, aunque actualmente la oferta limitada de leche influye más en los precios que el propio consumo.

Grasas

La mantequilla se ofrece en un rango de 4 000-4 200 EUR/MT. Sigue siendo uno de los segmentos más débiles del mercado lácteo europeo, principalmente debido a las elevadas existencias y al aumento de la producción. En Europa Occidental, los precios se sitúan en este rango, mientras que en Europa Oriental se mantienen por encima de los 4.500 EUR/MT debido a una menor disponibilidad local.

Los elevados precios de la nata aumentan los costes de producción de la mantequilla fresca, pero las existencias disponibles siguen limitando la posibilidad de subidas de precios más pronunciadas.

Lácteos líquidos

La nata ha vuelto a subir de precio y se ofrece en un rango de entre 5 250 y 5 350 EUR/MT. La escasa disponibilidad de leche y la mayor competencia por sus componentes hacen que la nata siga siendo uno de los segmentos más sólidos del mercado europeo. Los precios más altos respaldan los costes de producción de la mantequilla fresca, y es posible que algunos productores consideren más atractivo vender nata y concentrado de leche desnatada que seguir procesándolos.

La leche cruda al contado se ha fortalecido y se ofrece en un rango de 44-48 EUR/100 kg. Las diferencias se deben, entre otras cosas, al contenido de grasa y a las condiciones de entrega. Los transformadores disponen de menos leche barata para la producción adicional, lo que repercute cada vez más claramente en los costes de los productos en polvo, los quesos y la nata. Si la recogida se mantiene por debajo del nivel estacional habitual, los precios de la leche al contado serán uno de los factores que influyan en los niveles de precios del cuarto trimestre.

El concentrado de leche desnatada (SMC) cuesta entre 3000 y 3100 EUR/MT. La disponibilidad sigue siendo limitada, y los precios más elevados del SMC continúan incrementando los costes de producción de la leche desnatada en polvo (SMP), lo que respalda los niveles actuales de los precios de la leche en polvo.

El concentrado de suero de leche se ofrece en un rango de 1 350-1 450 EUR/MT. Los precios se mantienen estables o ligeramente al alza. El uso del suero líquido se ve afectado por el aumento de la producción de proteínas, ya que una parte cada vez mayor de la materia prima se destina a la fabricación de ingredientes de mayor valor.

Suero y proteínas

El suero dulce en polvo (SWP) para uso alimentario en el cuarto trimestre cuesta entre 1 900 y 2 000 EUR/MT, mientras que el material para piensos se ofrece en un rango de 1 600 a 1 700 EUR/MT. Las ofertas para el cuarto trimestre relativas al material para piensos ya son más elevadas. Los procesadores destinan cada vez más el suero líquido a la producción de WPC en lugar de suero en polvo, lo que respalda los precios del concentrado de suero. Al mismo tiempo, la fortaleza del mercado del SMP ha aumentado el interés de los compradores por los polvos de suero con menor contenido en proteínas.

El WPC80 Instant se ofrece en un rango de 25 000-27 000 EUR/MT. Los vendedores de Europa Occidental mantienen niveles más altos, mientras que en Europa Oriental se observa una mayor presión a la baja en las ventas. Los compradores se oponen a los niveles de precios actuales, ya que disponen de existencias y de alternativas más baratas. Como consecuencia, las negociaciones relativas al cuarto trimestre se están retrasando y los volúmenes de las transacciones siguen siendo limitados. El mercado sigue a la espera de una tendencia más clara.

El WPI Instant cuesta entre 32 000 y 32 500 EUR/MT. La producción en Europa sigue siendo limitada y la prima de precio respecto al WPC80 ha aumentado ligeramente. La disponibilidad está mejorando, pero los compradores cubren principalmente sus necesidades a corto plazo, por lo que el mercado podría verse sometido a una mayor presión en lo que queda de año.

El MPC85 sigue siendo el segmento más sólido del mercado de proteínas y cuesta alrededor de 14 000 EUR/MT. La mayor parte de los volúmenes para el resto del año ya se ha vendido. La reformulación, en el marco de la cual los fabricantes están abandonando algunas aplicaciones del WPC, genera una demanda adicional de proteínas lácteas.

El permeado de suero para uso alimentario cuesta entre 1 000 y 1 050 EUR/MT. La oferta sigue siendo elevada, pero la mejora de la demanda por parte de los compradores que buscan ingredientes más rentables está respaldando el mercado. Los volúmenes para el cuarto trimestre siguen asegurándose.

La lactosa para uso alimentario se ofrece en un rango de entre 1 600 y 1 650 EUR/MT. La demanda ha mejorado, ya que los compradores están asegurando sus necesidades para el cuarto trimestre y la demanda relacionada con la estandarización sigue siendo elevada. Los precios también se ven respaldados por el aumento de los costes del permeado. A corto plazo, los precios podrían mantenerse estables o registrar un ligero repunte.